دوجی چیست و چه اطلاعاتی به شما می‌دهد؟

کندل دوجی (dōji) نامی است برای یک جلسه معاملاتی که در آن قیمت‌های باز و بسته شدن یک اوراق بهادار تقریباً برابر هستند، که این به‌وسیله یک شکل کندل در نمودار نشان داده می‌شود. تحلیلگران تکنیکال بر اساس این شکل سعی می‌کنند فرضیاتی درباره رفتار قیمت‌ها ایجاد کنند. کندل‌های دوجی می‌توانند شبیه یک صلیب، صلیب معکوس یا علامت جمع باشند.

اگرچه نادر، اما کندل دوجی، به‌ویژه اگر خوشه‌ای ظاهر شود، معمولاً سیگنالی از معکوس شدن روند برای تحلیلگران ارائه می‌دهد. کندل دوجی همچنین ممکن است نشان‌دهنده تردید در مورد قیمت‌های آینده باشد. به‌طور کلی، نمودارهای کندل استیک می‌توانند اطلاعاتی در مورد روندهای بازار، احساسات، حرکت و نوسانات بازار نشان دهند. الگوهایی که در نمودارهای کندل استیک شکل می‌گیرند، سیگنالی از این اقدامات و واکنش‌های بازار هستند.

نکات کلیدی

• کندل دوجی در تحلیل تکنیکال برای شناسایی الگوهای قیمت اوراق بهادار استفاده می‌شود.
• دوجی نام جلسه معاملاتی است که در آن قیمت باز و بسته یک اوراق بهادار تقریباً برابر است و این به‌صورت یک کندل در نمودار ظاهر می‌شود.
• کلمه دوجی از عبارت ژاپنی به معنای «چیز یکسان» گرفته شده است.
• کندل دوجی یک شاخص بی‌طرف است که اطلاعات کمی ارائه می‌دهد. این الگوها نادر هستند، بنابراین برای شناسایی مواردی مانند معکوس شدن قیمت‌ها قابل اعتماد نیستند.
• الگوهای دوجی در سه نوع اصلی وجود دارند: سنگ قبر، پا بلند، و سنجاقک.

درک کندل دوجی

در زبان ژاپنی، "دوجی" (どうじ/ 同事) به معنای «چیز یکسان» است که اشاره به ندرت این دارد که قیمت‌های باز و بسته یک اوراق بهادار دقیقاً یکسان باشند. بسته به محل قرارگیری خط باز/بسته، یک کندل دوجی می‌تواند به‌عنوان سنگ قبری، پا بلند یا سنجاقک توصیف شود، همانطور که در زیر نشان داده شده است.

تحلیلگران تکنیکال معتقدند که تمام اطلاعات موجود در مورد یک سهام در قیمت آن منعکس می‌شود، به این معنا که قیمت کارآمد است. با این حال، عملکرد قیمت گذشته هیچ ارتباطی با عملکرد قیمت آینده ندارد و قیمت واقعی یک سهام ممکن است هیچ ارتباطی با ارزش واقعی یا ذاتی آن نداشته باشد.

بنابراین، تحلیلگران تکنیکال از ابزارهایی برای کمک به عبور از نویز و یافتن معاملات با بالاترین احتمال استفاده می‌کنند. یکی از این ابزارها توسط یک تاجر برنج ژاپنی به نام هونما از شهر ساکاتا در قرن 18 توسعه یافت و در دهه 1990 توسط استیو نیسون به غرب معرفی شد: نمودار کندل استیک.

هر الگوی کندل استیک چهار مجموعه داده دارد که به تعریف شکل آن کمک می‌کند. بر اساس این شکل، تحلیلگران قادر به ایجاد فرضیاتی درباره رفتار قیمت هستند. هر کندل استیک بر اساس باز، بالاترین، پایین‌ترین و بسته شدن تعریف می‌شود.

دوره زمانی یا بازه زمانی که استفاده می‌شود اهمیت ندارد. میله پر یا توخالی که توسط الگوی کندل استیک ایجاد می‌شود، بدنه نامیده می‌شود. خطوطی که از بدنه بیرون می‌آیند، سایه‌ها نامیده می‌شوند. سهامی که قیمت آن بالاتر از قیمت باز شدن بسته می‌شود، کندل استیک توخالی خواهد داشت. اگر سهام بسته به قیمت کمتری داشته باشد، بدنه کندل استیک پر خواهد بود. یکی از مهم‌ترین الگوهای کندل استیک، دوجی نام دارد.

دوجی، که هم به صورت مفرد و هم جمع به آن اشاره می‌شود، زمانی ایجاد می‌شود که قیمت باز و بسته یک سهام تقریباً یکسان باشند. دوجی‌ها معمولاً شبیه یک صلیب یا علامت جمع هستند و بدنه‌های کوچک یا بدون بدنه دارند. از منظر نظریه حراج، دوجی نشان‌دهنده تردید در طرف خریداران و فروشندگان است. هر دو طرف به طور مساوی در موقعیت مشابه قرار دارند، بنابراین قیمت تغییر نمی‌کند؛ خریداران و فروشندگان در یک بن‌بست قرار دارند.

برخی از تحلیلگران این را به‌عنوان نشانه‌ای از معکوس شدن قریب‌الوقوع قیمت‌ها تفسیر می‌کنند. با این حال، ممکن است این زمانی باشد که خریداران یا فروشندگان در حال کسب قدرت برای ادامه روند باشند. دوجی معمولاً در دوره‌های تثبیت مشاهده می‌شود و می‌تواند به تحلیلگران کمک کند تا شکست‌های قیمتی بالقوه را شناسایی کنند.

استفاده از دوجی برای پیش‌بینی معکوس شدن قیمت

نمودار زیر یک دوجی سنگ قبری در سهام شرکت Cyanotech Corp. (CYAN) از فوریه 2018 را نشان می‌دهد که پس از یک روند صعودی با حجم بالا ایجاد شد و می‌تواند نشان‌دهنده معکوس شدن قیمت به‌صورت خرسی در کوتاه‌مدت پس از شکست باشد.

در این مثال، کندل دوجی سنگ قبری می‌تواند پیش‌بینی کند که قیمت از سطوح فعلی به سمت پایین حرکت کرده و شکاف را نزدیک به میانگین‌های متحرک 50 یا 200 روزه در قیمت‌های 4.16 دلار و 4.08 دلار بسته شود.

تریدرها همچنین به سایر شاخص‌های تکنیکال نگاه خواهند کرد تا یک شکست احتمالی را تأیید کنند، مانند شاخص قدرت نسبی (RSI) یا همگرایی/واگرایی میانگین‌های متحرک (MACD). تریدرها روزانه ممکن است یک دستور توقف ضرر درست بالای سایه بالایی در حدود 5.10 دلار قرار دهند، در این مورد، اگرچه تریدرها میان‌مدت ممکن است توقف ضرر بالاتری قرار دهند تا از محدود شدن از معامله جلوگیری کنند.

تفاوت بین دوجی و اسپینینگ تاپ چیست؟

نمودارهای کندل استیک می‌توانند برای تشخیص اطلاعات زیادی در مورد روندهای بازار، احساسات، حرکت و نوسانات استفاده شوند. الگوهایی که در نمودارهای کندل استیک شکل می‌گیرند، سیگنال‌هایی از چنین اقدامات و واکنش‌های بازاری هستند.

دوجی و اسپینینگ تاپ نشان می‌دهند که فشارهای خرید و فروش در اصل برابر هستند، اما تفاوت‌هایی بین این دو و نحوه خواندن آن‌ها توسط تحلیلگران تکنیکال وجود دارد.

اسپینینگ تاپ‌ها شبیه به دوجی هستند، اما بدنه آن‌ها در جایی که قیمت باز و بسته نسبتاً نزدیک به هم هستند بزرگتر است. بدنه یک کندل به‌طور کلی می‌تواند تا 5% از اندازه کل محدوده کندل را نشان دهد تا به‌عنوان دوجی طبقه‌بندی شود. اگر این مقدار بیشتر از این باشد، به اسپینینگ تاپ تبدیل می‌شود.

اسپینینگ تاپ همچنین سیگنالی از ضعف در روند فعلی می‌دهد، اما لزوماً نشانه‌ای از معکوس شدن نیست. اگر هر کدام از دوجی یا اسپینینگ تاپ شناسایی شد، به دیگر شاخص‌ها مانند باندهای بولینگر® نگاه کنید تا زمینه را تعیین کرده و تصمیم بگیرید که آیا این‌ها نشان‌دهنده بی‌طرفی روند یا معکوس شدن هستند.

توجه: کندل‌های دوجی و اسپینینگ تاپ معمولاً به‌عنوان بخشی از الگوهای بزرگتر مانند الگوهای ستاره‌ای توسط تحلیلگران تکنیکال دیده می‌شوند. به‌تنهایی، هر دو نشان‌دهنده بی‌طرفی در قیمت هستند.

محدودیت‌های دوجی

در حالت جداگانه، کندل دوجی یک شاخص بی‌طرف است که اطلاعات کمی ارائه می‌دهد. علاوه بر این، دوجی یک اتفاق معمولی نیست؛ بنابراین، ابزار قابل اعتمادی برای شناسایی مواردی مانند معکوس شدن قیمت‌ها نیست. زمانی که معکوس شدن اتفاق می‌افتد، همیشه قابل اعتماد نیست. هیچ تضمینی وجود ندارد که قیمت پس از کندل تأیید، به جهت پیش‌بینی‌شده ادامه یابد.

اندازه دم یا فتیله دوجی همراه با اندازه کندل تأیید گاهی اوقات می‌تواند به این معنی باشد که نقطه ورود برای یک معامله فاصله زیادی از مکان توقف ضرر دارد. این به این معناست که تریدرها باید مکان دیگری برای توقف ضرر پیدا کنند، یا ممکن است مجبور شوند معامله را به دلیل بزرگ بودن توقف ضرر کنار بگذارند، زیرا توقف ضرر بزرگ ممکن است پاداش احتمالی معامله را توجیه نکند.

برآورد پاداش احتمالی یک معامله مبتنی بر دوجی نیز می‌تواند دشوار باشد زیرا الگوهای کندل استیک معمولاً اهداف قیمتی ارائه نمی‌دهند. تکنیک‌های دیگر، مانند الگوهای کندل استیک دیگر، شاخص‌ها یا استراتژی‌ها، برای خروج از معامله و در صورت سودآوری، مورد نیاز است.

کندل دوجی سنجاقک چیست؟

کندل دوجی سنجاقک یک الگوی کندل استیک است که تریدرها آن را به‌عنوان سیگنالی می‌دانند که احتمالاً یک تغییر جهت در قیمت یک دارایی در حال وقوع است. بسته به حرکت‌های قیمتی گذشته، این تغییر جهت ممکن است به سمت پایین یا بالا باشد. کندل دوجی سنجاقک زمانی شکل می‌گیرد که قیمت‌های باز، بسته و بالای یک سهام برابر باشند. این یک اتفاق رایج نیست و همچنین سیگنال قابل اعتمادی برای وقوع معکوس شدن قیمت‌ها در آینده نزدیک نمی‌باشد. الگوی کندل دوجی سنجاقک همچنین می‌تواند نشانه‌ای از بلاتکلیفی در بازار باشد. به همین دلیل، تریدرها معمولاً آن را با دیگر شاخص‌های تکنیکال ترکیب می‌کنند تا تصمیمات معاملاتی بگیرند .

کندل دوجی سنگ قبری چیست؟

کندل دوجی سنگ قبری یک الگو است که تریدرها تکنیکال برای نشان دادن این که قیمت یک سهام ممکن است به‌زودی تغییر جهت به سمت خرسی داشته باشد، از آن استفاده می‌کنند. این الگو زمانی شکل می‌گیرد که قیمت‌های باز، پایین و بسته یک دارایی به هم نزدیک باشند و سایه بالایی بلندی داشته باشد. سایه در نمودار کندل استیک بخش نازکی است که نشان‌دهنده حرکت قیمت در طول روز است که از قیمت‌های بالا به پایین تغییر می‌کند. در حالی که تریدرها معمولاً از این کندل به‌عنوان سیگنالی برای ورود به موقعیت فروش یا خروج از موقعیت خرید استفاده می‌کنند، اکثر تریدرها قبل از اقدام به انجام معامله، دیگر شاخص‌ها را بررسی می‌کنند.

کندل دوجی پا بلند چیست؟

کندل دوجی پا بلند یک نوع الگوی کندل استیک است که به تریدرها سیگنالی از بلاتکلیفی در مورد جهت‌گیری آینده قیمت یک دارایی می‌دهد. این دوجی سایه‌های بالایی و پایینی بلندی دارد و قیمت‌های باز و بسته تقریباً یکسان هستند. علاوه بر نشان دادن بلاتکلیفی، دوجی پا بلند همچنین می‌تواند نشانه‌ای از شروع یک دوره تجمیع باشد که در آن حرکت قیمت ممکن است به زودی شکسته شده و روند جدیدی شکل گیرد. این دوجی می‌تواند نشانه‌ای از تغییر احساسات و این که معکوس شدن روند در افق قرار دارد باشد.

دوجی گاوی است یا خرسی؟

الگوی دوجی به‌طور کلی می‌تواند به‌عنوان نشانه‌ای از بلاتکلیفی تعبیر شود، به این معنی که نه گاوها و نه خرس‌ها نمی‌توانند به‌طور موفقیت‌آمیزی کنترل بازار را در دست بگیرند. از بین انواع آن، دوجی سنجاقک به‌عنوان یک الگوی معکوس گاوری دیده می‌شود که در انتهای روندهای خرسی شکل می‌گیرد. دوجی سنگ قبری به‌عنوان یک الگوی معکوس خرسی در اوج روندهای صعودی خوانده می‌شود.

چگونه می‌توان از دوجی در معاملات ارز دیجیتال استفاده کرد؟

مانند سهام و دیگر دارایی‌ها، تشکیل الگوی کندل استیک دوجی می‌تواند نشانه‌ای از بلاتکلیفی سرمایه‌گذاران در مورد دارایی‌های ارز دیجیتال باشد.

نتیجه‌گیری

نمودار کندل دوجی زمانی رخ می‌دهد که قیمت‌های باز و بسته برای یک دارایی تقریباً یکسان باشند. اگر این قیمت به قیمت پایین نزدیک باشد به آن «دوجی سنگ قبری» گفته می‌شود، اگر به قیمت بالا نزدیک باشد «دوجی سنجاقک» و اگر به وسط نزدیک باشد «دوجی پا بلند» نامیده می‌شود. نام دوجی از کلمه ژاپنی به معنی «چیز یکسان» آمده است، زیرا هر دو قیمت باز و بسته یکسان هستند.

نمودار نشان‌دهنده دوجی حاکی از این است که هیچ جهت روشنی برای این دارایی تعیین نشده است؛ این یک نشانه از بلاتکلیفی یا عدم قطعیت در مورد قیمت‌های آینده است. الگوی هرمی یکی دیگر از سیگنال‌های بازار است که به‌طور همزمان با دوجی برای شناسایی تغییرات صعودی یا نزولی از بلاتکلیفی استفاده می‌شود.