صورت سود انباشته چیست؟

صورت سود انباشته (statement of retained earnings) صورت مالی است که تغییرات در سود انباشته یک شرکت را در دوره زمانی مشخصی نشان می‌دهد. این صورت، سود انباشته ابتدای دوره و پایان دوره را با استفاده از اطلاعاتی مانند سود خالص از سایر صورت‌های مالی تطبیق می‌دهد. تحلیل‌گران از آن برای درک نحوه استفاده از سودهای شرکتی استفاده می‌کنند.

صورت سود انباشته همچنین به عنوان صورت حقوق صاحبان سهام، صورت حقوق مالکانه، یا صورت سهام‌داران حقوق شناخته می‌شود. آن طبق اصول پذیرفته‌شده حسابداری (GAAP) تهیه می‌شود.

نکات کلیدی

• صورت سود انباشته، صورت مالی است که شرکت‌ها برای جزئیات تغییرات در حجم سود انباشته در دوره زمانی معین تهیه می‌کنند.
• سود انباشته، سودهایی است که شرکت برای سرمایه‌گذاری در پروژه‌های آینده به جای توزیع به عنوان سود سهام به سهام‌داران، ذخیره می‌کند.
• تحلیل‌گران می‌توانند با بررسی صورت سود انباشته، بفهمند شرکت چگونه قصد دارد سودهایش را برای رشد به کار گیرد.

صورت سود انباشته شامل چه مواردی است؟

این صورت سود انباشته می‌تواند به عنوان صورت جداگانه ظاهر شود یا در ترازنامه یا صورت درآمد گنجانده شود. این صورت مالی، اطلاعاتی در مورد سود انباشته شرکت، همراه با سود خالص و مبالغ توزیع‌شده به سهام‌داران به صورت سود سهام شامل می‌شود. سود خالص سازمان ثبت می‌شود و نشان می‌دهد چه مبلغی برای رسیدگی به تعهدات خارج از پرداخت سود سهام به سهام‌داران کنار گذاشته می‌شود، و همچنین هر مبلغی که برای پوشش زیان‌ها هدایت شده است. هر صورت، دوره زمانی مشخصی را پوشش می‌دهد، همان‌طور که در صورت ذکر شده است.

هدف سود انباشته چیست؟

این مقادیر ممکن است به عنوان سود ذخیره‌شده، درآمدهای انباشته، یا سود انباشته انباشته نیز شناخته شوند. اغلب، این مقادیر ذخیره‌شده برای پرداخت هرگونه تعهد بدهی یا سرمایه‌گذاری مجدد در شرکت برای ترویج رشد و توسعه استفاده می‌شوند.

هرگاه شرکتی درآمد مازاد تولید کند، بخشی از سهام‌داران بلندمدت ممکن است انتظار درآمد منظمی به صورت سود سهام به عنوان پاداش سرمایه‌گذاری در شرکت داشته باشند. معامله‌گرانی که به دنبال سودهای کوتاه‌مدت هستند نیز ممکن است پرداخت سود سهام را که سودهای فوری ارائه می‌دهد، ترجیح دهند. سود سهام از سودها پرداخت می‌شود و بنابراین سود انباشته شرکت را کاهش می‌دهد.

گزینه‌های زیر به طور گسترده برخی از احتمالات نحوه استفاده از پول مازاد تخصیص‌یافته به سود انباشته و نه پرداخت‌شده به عنوان سود سهام را پوشش می‌دهند:

• می‌تواند برای گسترش عملیات کسب‌وکار موجود سرمایه‌گذاری شود، مانند افزایش ظرفیت تولید محصولات موجود یا استخدام نمایندگان فروش بیشتر.
• می‌تواند برای راه‌اندازی محصول/واریانت جدید سرمایه‌گذاری شود، مانند تولیدکننده یخچال که وارد تولید کولر گازی می‌شود، یا تولیدکننده بیسکویت شکلاتی که دامنه گسترده‌تری از محصولات را راه‌اندازی می‌کند.
• پول می‌تواند برای هرگونه ادغام، خرید، یا مشارکت احتمالی که به بهبود چشم‌اندازهای کسب‌وکار منجر شود، استفاده شود.
• همچنین می‌تواند برای خرید مجدد سهام استفاده شود.
• درآمد می‌تواند برای بازپرداخت هرگونه وام (بدهی) برجسته که کسب‌وکار ممکن است داشته باشد، استفاده شود.

مهم: سود انباشته به هرگونه سود سازمان اشاره دارد که برای استفاده داخلی نگه داشته می‌شود.

مزایای صورت سود انباشته

هدف انتشار صورت سود انباشته، بهبود اعتماد بازار و سرمایه‌گذاران به سازمان است. آن به عنوان نشانه‌ای برای کمک به تحلیل سلامت شرکت استفاده می‌شود. سود انباشته نمایانگر مقدارهای مازاد نیست. در عوض، سود انباشته اغلب به عنوان سرمایه‌گذاری مجدد در سازمان هدایت می‌شود.

سود انباشته برای صنعت سرمایه‌بر یا شرکتی در دوره رشد معمولاً بالاتر از شرکت‌های کمتر سرمایه‌بر یا پایدار است. این به دلیل مقدار بزرگ‌تر هدایت‌شده به سمت توسعه دارایی است. برای مثال، کسب‌وکار مبتنی بر فناوری ممکن است نیازهای توسعه دارایی بالاتری نسبت به تولیدکننده ساده تی‌شرت داشته باشد، به دلیل تفاوت‌ها در تأکید بر توسعه محصول جدید.

در حالی که تی‌شرت می‌تواند برای مدت طولانی اساساً بدون تغییر بماند، کامپیوتر یا گوشی هوشمند نیاز به پیشرفت منظم بیشتری برای ماندن رقابتی در بازار دارد. بنابراین، شرکت فناوری احتمالاً سود انباشته بالاتری نسبت به تولیدکننده تی‌شرت خواهد داشت.

چرا نسبت نگهداری مهم است؟

یکی از داده‌های مالی که می‌توان از صورت سود انباشته استخراج کرد، نسبت نگهداری است. نسبت نگهداری (یا نسبت بازگرداندن) نسبت درآمدهایی است که به عنوان سود انباشته در کسب‌وکار نگه داشته می‌شود. نسبت نگهداری به درصد سود خالص اشاره دارد که برای رشد کسب‌وکار نگه داشته می‌شود، نه پرداخت‌شده به عنوان سود سهام. آن مقابل نسبت پرداخت است، که درصد سودی را که به سهام‌داران به عنوان سود سهام پرداخت می‌شود، اندازه‌گیری می‌کند.

نسبت نگهداری به سرمایه‌گذاران کمک می‌کند تا تعیین کنند شرکت چقدر پول را برای سرمایه‌گذاری مجدد در عملیات شرکت نگه می‌دارد. اگر شرکتی تمام سود انباشته خود را به عنوان سود سهام پرداخت کند یا به کسب‌وکار بازنگرداند، رشد درآمد ممکن است آسیب ببیند. همچنین، شرکتی که از سود انباشته خود به طور مؤثر استفاده نمی‌کند، احتمالاً بدهی اضافی می‌گیرد یا سهام حقوق جدید صادر می‌کند تا رشد را تأمین مالی کند.

در نتیجه، نسبت نگهداری به سرمایه‌گذاران کمک می‌کند تا نرخ سرمایه‌گذاری مجدد شرکت را تعیین کنند. با این حال، شرکت‌هایی که سود بیش از حد انباشته می‌کنند ممکن است از پول نقد خود به طور مؤثر استفاده نکنند و ممکن است سرمایه‌گذاری در تجهیزات جدید، فناوری، یا گسترش خطوط محصول بهتر باشد. شرکت‌های جدید معمولاً سود سهام پرداخت نمی‌کنند زیرا هنوز در حال رشد هستند و به سرمایه برای تأمین مالی رشد نیاز دارند. با این حال، شرکت‌های تثبیت‌شده معمولاً بخشی از سود انباشته خود را به عنوان سود سهام پرداخت می‌کنند در حالی که بخشی را به شرکت بازسرمایه‌گذاری می‌کنند.

چگونه سود انباشته را محاسبه کنیم؟

برای محاسبه سود انباشته، سود انباشته دوره قبل را بگیرید، سود خالص (یا زیان خالص را کم کنید)، سود سهام را کم کنید، و سود سهام نقدی را کم کنید.

تفاوت بین صورت درآمد و سود انباشته چیست؟

صورت درآمد چهار مورد کلیدی از امور مالی شرکت را نشان می‌دهد: درآمدها، هزینه‌ها، سودها، و زیان‌ها. در مقابل، سود انباشته سودهایی را که شرکت‌ها نگه می‌دارند و ممکن است برای سرمایه‌گذاری در پروژه‌های آینده استفاده شود، نشان می‌دهد.

آیا سود سهام از سود انباشته پرداخت می‌شود؟

خیر، سود سهام معمولاً از سود خالص شرکت پرداخت می‌شود. با این حال، برای محاسبه سود انباشته از ترازنامه، سود سهام را همراه با سود خالص یا زیان خارج می‌کنید.

خلاصه

سود انباشته نقش مهمی در سلامت شرکت ایفا می‌کند زیرا این مقادیرها می‌توانند برای رشد استراتژیک کسب‌وکار از طریق راه‌اندازی محصول جدید، خرید مجدد سهام، یا خرید استفاده شوند. برای سرمایه‌گذاران، صورت سود انباشته بینش در مورد نحوه استفاده شرکت از سودهایش و بازسرمایه‌گذاری در کسب‌وکار ارائه می‌دهد، با نسبت‌های نگهداری بالاتر که اغلب نشان‌دهنده سلامت مالی بهتر است.