شاخص نسبی کایری (KRI) چیست؟

شاخص نسبی کایری (KRI) چیست؟

شاخص نسبی کایری یک معیار تحلیل تکنیکال است که معامله‌گران برای تعیین زمان مناسب خرید یا فروش یک دارایی از آن استفاده می‌کنند. این شاخص انحراف قیمت از میانگین متحرک ساده (SMA) قیمت آن دارایی را در یک دوره زمانی، معمولاً ۱۰ تا ۲۰ روز، اندازه‌گیری می‌کند.

اگر قیمت یک دارایی بسیار بالاتر از میانگین متحرک ساده آن در دوره زمانی انتخاب‌شده باشد، شاخص کایری فروش را پیشنهاد می‌کند. اگر قیمت دارایی بسیار پایین‌تر از میانگین متحرک ساده باشد، شاخص خرید دارایی را توصیه می‌کند.

نکات کلیدی:

• شاخص نسبی کایری فاصله بین قیمت‌های بسته شدن و میانگین متحرک ساده (SMA) را اندازه‌گیری می‌کند.
• مقادیر افراطی در KRI به‌عنوان سیگنال‌های خرید و فروش در نظر گرفته می‌شوند.
• مقادیر افراطی بسته به دارایی متفاوت است، به‌طوری که دارایی‌های پرنوسان‌تر به مقادیر افراطی بسیار بالاتر و پایین‌تر می‌رسند نسبت به دارایی‌های آرام‌تر.
• KRI سیگنال زمانی دقیقی نیست و بنابراین باید با سایر اشکال تحلیل ترکیب شود تا سیگنال‌های معاملاتی تولید کند.

فرمول شاخص نسبی کایری (KRI)

Kairi Relative Index (KRI) = [ Close − S M A n S M A n ] × 100 \text{Kairi Relative Index (KRI)} = \left[ \frac{\text{Close} - SMA_n}{SMA_n} \right] \times 100 where: \textbf{where:} S M A = میانگین متحرک ساده SMA = \text{میانگین متحرک ساده} n = تعداد دوره‌های میانگین‌شده در SMA n = \text{تعداد دوره‌های میانگین‌شده در SMA}

نحوه محاسبه شاخص نسبی کایری

• میانگین متحرک ساده را با استفاده از آخرین قیمت‌های بسته شدن برای تعداد دوره‌های مشخص‌شده، مانند ۱۰ (n)، محاسبه کنید.
• میانگین متحرک ساده n دوره‌ای را از آخرین قیمت بسته شدن کم کنید.
• نتیجه را بر SMA تقسیم کنید.
• حاصل را در ۱۰۰ ضرب کنید.
• این فرآیند را با بسته شدن هر دوره تکرار کنید.

شاخص نسبی کایری چه چیزی به شما می‌گوید؟

شاخص کایری توسط یک سرمایه‌گذار در ژاپن ابداع شد. این شاخص در اواسط قرن بیستم به‌طور گسترده استفاده می‌شد، اما تا دهه ۱۹۷۰ توسط معیارهای پیشرفته‌تری مانند شاخص قدرت نسبی (RSI) جایگزین شد.

KRI فاصله قیمت از میانگین متحرک آن را اندازه‌گیری می‌کند. دارایی‌هایی که نوسان زیادی دارند، معمولاً مقادیر بزرگ‌تری نسبت به دارایی‌هایی که نوسان کمی دارند، نشان می‌دهند. برای مثال، یک مقدار بسیار پایین در ETF SPDR S&P 500 (SPY) بین -۷ تا -۱۵ است و مقدار بالا بین ۴ تا ۱۰ در سمت مثبت است.

یک سهام پرنوسان ممکن است مقادیر افراطی -۴۰ یا +۵۰ داشته باشد. بنابراین، هنگامی که این شاخص برای یک سهام یا دارایی دیگر اعمال می‌شود، به مقادیر افراطی که شاخص در گذشته برای آن دارایی به آن رسیده است، توجه کنید. این‌ها مناطقی هستند که باید در آینده برای شاخص رصد شوند. بهتر است منتظر تأیید باشید، مانند شروع افزایش قیمت قبل از خرید.

هنگامی که شاخص به یک مقدار بسیار بالا برای آن دارایی خاص می‌رسد، نشان می‌دهد که قیمت بیش‌خرید شده و ممکن است کاهش یابد. قبل از فروش، بهتر است منتظر تأیید باشید، مانند شروع کاهش قیمت.

مثال نحوه استفاده از شاخص نسبی کایری

در نمودار زیر، KRI به نمودار هفتگی اپل (AAPL) اضافه شده است.

طی بیش از هفت سال، مقادیر افراطی در سمت مثبت معمولاً ۱۵ یا بالاتر بوده‌اند. مقادیر بسیار پایین زیر -۱۰ بوده‌اند.

برخی از این مقادیر افراطی با خطوط عمودی روی نمودار مشخص شده‌اند، با خطوط سبز نشان‌دهنده سیگنال‌های خرید KRI و خطوط قرمز نشان‌دهنده سیگنال‌های فروش KRI.

در حالی که برخی از این معاملات موفقیت‌آمیز بوده‌اند، عمدتاً به این دلیل که اپل در این دوره در یک روند صعودی کلی قرار داشت، بسیاری از سیگنال‌ها در صورت استفاده از KRI به‌تنهایی، نقاط ورود و خروج ضعیفی ایجاد می‌کردند. چندین سیگنال خرید زمانی رخ داد که قیمت اپل هنوز در حال کاهش بود. چندین نقطه فروش خیلی زود رخ داد، در حالی که قیمت همچنان در حال افزایش بود.

انتظار برای تأیید بازگشت قیمت پس از رسیدن KRI به یک سطح افراطی، می‌توانست از برخی از این ورود و خروج‌های زودهنگام جلوگیری کند.

تفاوت بین KRI و MACD

KRI فاصله قیمت‌های بسته شدن از SMA را اندازه‌گیری می‌کند. همگرایی و واگرایی میانگین متحرک (MACD) فاصله بین دو میانگین متحرک نمایی را اندازه‌گیری می‌کند. سپس معمولاً یک خط سیگنال به MACD اعمال می‌شود تا سیگنال‌های معاملاتی تولید کند.

محدودیت‌های استفاده از شاخص نسبی کایری

KRI فاصله یک دارایی از میانگین متحرک آن را ردیابی می‌کند. مقادیر افراطی به‌عنوان سیگنال‌های فروش یا خرید در نظر گرفته می‌شوند، اما کاربران باید توجه داشته باشند که هرچه مقدار افراطی‌تر باشد، روند قوی‌تر است. قیمت‌ها باید سریع و شدید حرکت کنند تا از میانگین متحرک فاصله بگیرند. بنابراین، تلاش برای فروش استقراضی در یک بازار به‌سرعت رو به رشد یا خرید در یک بازار به‌سرعت در حال سقوط می‌تواند مانند قدم گذاشتن جلوی یک قطار باری باشد.

عاقلانه است که منتظر نوعی تأیید دیگر باشید که قیمت واقعاً در حال بازگشت است هنگامی که شاخص کایری به سطح افراطی می‌رسد. معامله‌گران ممکن است از سایر شاخص‌های تکنیکال یا حرکت قیمت برای سیگنال دادن به بازگشت قیمت استفاده کنند.

KRI ممکن است بدون تغییر جهت قیمت دارایی به سمت پایین یا بالا حرکت کند. این می‌تواند رخ دهد زیرا فاصله بین قیمت و SMA کاهش می‌یابد، اما قیمت همچنان می‌تواند در جهت فعلی خود ادامه دهد.

میانگین متحرک ساده جزء اصلی شاخص KRI است. میانگین‌ها ماهیت تاریخی دارند و ممکن است بینشی در مورد آنچه در آینده رخ خواهد داد، ارائه ندهند.